Diem

Diem（原名Libra）是一個由美國社交媒體公司Facebook提出的許可制區塊鏈穩定幣支付系統。該計劃還包括一種作為加密貨幣實現的私人貨幣。

該項目原計劃於2020年推出，但最終只發布了一些基礎的實驗性代碼。項目的貨幣和交易本應由Diem協會管理，並通過加密技術託管。Diem協會是一個由支付、技術、電信、在線市場、風險投資公司和非營利組織組成的會員組織。

在2020年12月之前，該項目被稱為「Libra」，但由於其名稱和標誌面臨法律挑戰，之後更名為Diem。該項目因貨幣主權、金融穩定、隱私和反壟斷問題，受到歐盟、美國和其他國家的政府監管機構以及公眾的強烈反對，這最終導致項目失敗。

Diem協會（原Libra協會）於2022年1月關閉，並將該項目出售給了Silvergate銀行。Silvergate銀行在2023年1月註銷了其在Diem上的投資。

發展歷程

• 2017年，Morgan Beller 開始在 Facebook從事加密貨幣和區塊鏈相關工作，當時她是唯一從事Facebook區塊鏈計劃的員工。
• 2018年5月，Facebook副總裁David A. Marcus從Facebook Messenger部門調任到一個新的區塊鏈部門。幾天後，首次有報導稱Facebook正在計劃推出一種加密貨幣，由Marcus負責。
• 2019年2月，該項目已有50多名工程師參與。Facebook計劃推出加密貨幣的消息在2019年5月首次得到確認。當時，這種加密貨幣被稱為「GlobalCoin」或「Facebook Coin」。
• 2019年6月18日，該項目正式以「Libra」命名發布。貨幣的創建者包括Morgan Beller、David Marcus和Kevin Weil（Novi的產品副總裁）。首次發布原定於2020年進行。
• 2019年7月15日，Facebook宣布在解決所有監管問題並獲得「適當的批准」之前，該貨幣不會推出。
• 2019年9月18日，在與美國參議院民主黨領導人舉行的一次會議上，馬克·扎克伯格表示，Libra在獲得美國監管機構的批准之前，不會在任何地方推出。
• 2019年10月，多家公司退出Libra協會：PayPal於10月4日退出，eBay、萬事達（Mastercard）、Stripe、Visa和Mercado Pago緊隨其後，於10月11日退出，而Booking Holdings於10月14日退出。
• 2020年11月，根據《金融時報》的一份報告，Libra將推出一個精簡計劃，其中加密貨幣作為一種由美元支持的穩定幣，而非一種多貨幣集合支持的貨幣。該報還報導稱，加密貨幣將更名為Diem，意為拉丁語中的「日」。
• 2020年12月，Libra正式更名為Diem，Libra協會也更名為Diem協會。截至2020年12月，Diem協會共有27名成員。
• 2022年1月，有報導稱Diem協會正在解散，其資產以約2億美元的價格出售給位於加利福尼亞的Silvergate Capital。據報導，Facebook原計劃通過Silvergate發行代幣並在美國推出，但美聯儲和美國財政部並不支持該項目。
• 2023年1月，Silvergate在其2022年第四季度收益電話會議中宣布，將註銷其在Diem項目上的全部投資。Silvergate銀行於2023年3月關閉。

貨幣

Libra 的計劃是通過一籃子貨幣和美國國債等金融資產提供支持，以避免波動性。Facebook宣布，每位合作夥伴將注入最初的1000萬美元資金，以確保Libra 在啟動當天能夠實現完全資產支持。截至2020年1月，據稱Libra已放棄混合貨幣籃子的想法，轉而支持與單一貨幣掛鉤的獨立穩定幣。

Libra 協會內的Libra服務合作夥伴將根據需求創建新的Libra貨幣單位。當Libra貨幣單位被兌換為傳統貨幣時，它們將被回收。

交易的初始核對將由每個服務合作夥伴完成，而區塊鏈的分布式帳本將用於合作夥伴之間的核對。其目的是防止Libra協會之外的任何人試圖從分布式帳本中提取和分析數據。

與比特幣等使用無許可區塊鏈的加密貨幣不同，Libra計劃並非去中心化，而是依賴對Libra協會的信任，將其視為「事實上的中央銀行」。

2019年9月，Facebook宣布儲備籃子的構成將包括：50%美元、18%歐元、14%日元、11%英鎊和7%新加坡元。

Libra 曾考慮在網絡上使用基於單一國家貨幣的代幣，與基於籃子的Libra代幣共存。這一想法在2019年10月首次由David Marcus公開提出，並在馬克·扎克伯格於2019年10月的參議院聽證會上再次提到。2020年3月，該想法再次被提出。

2020年4月16日，Libra宣布計劃建立一個支持多種加密貨幣的基礎設施，其中大部分將由法定貨幣支持，並表示協會正在與瑞士監管機構就支付許可進行談判。

2021年5月，Diem宣布已撤回向瑞士金融市場監管局提交的申請，並表示將轉而向美國財政部申請註冊為貨幣服務機構。

Diem協會

Facebook成立了Libra協會（後更名為Diem協會）來管理該貨幣，總部設在瑞士日內瓦。截至2020年12月，Diem協會的成員包括：

• 支付領域：PayU、Checkout.com
• 技術和市場：Facebook的子公司Novi Financial、Farfetch、Spotify、Shopify
• 計程車行業：Lyft、Uber
• 電信領域：Iliad SA
• 區塊鏈領域：Anchorage、Bison Trails、Coinbase、Xapo
• 風險投資：Andreessen Horowitz、Breakthrough Initiatives、Ribbit Capital、Thrive Capital、Union Square Ventures、Slow Ventures、Temasek Holdings
• 非營利組織、多邊組織及學術機構：Creative Destruction Lab、Kiva、Mercy Corps、Women's World Banking、Heifer International

在2019年6月的Libra初始公告中，曾有另外七家公司被命名為Libra協會成員，但在2019年10月14日的首次Libra會議之前退出：Booking Holdings、eBay、萬事達（Mastercard）、Mercado Pago、PayPal、Stripe和Visa Inc。Visa董事長兼執行長Alfred F. Kelly在7月澄清稱，Visa並未正式加入，而是簽署了一份不具約束力的意向書，並表示「目前沒有任何公司正式加入」。他指出，Visa是否加入的決定因素包括「協會滿足所有必要監管要求的能力」。沃達豐（Vodafone）於2019年10月加入協會，但於2020年1月退出，稱更傾向於專注於其移動銀行子公司M-Pesa。

關於Libra初始公告的新聞報導注意到，Apple Pay、Google Pay、Amazon以及任何銀行都未加入該項目。銀行高管因監管和項目可行性的不確定性而不願參與。

2020年2月下旬，電商網站Shopify和加密貨幣經紀商Tagomi加入了協會。協會希望成員總數增長到100個，並具有平等投票權。

2020年4月下旬，支付處理公司Checkout.com宣布加入協會。同年5月，新加坡國家投資者淡馬錫控股（Temasek Holdings）、加密貨幣投資者Paradigm和私募股權公司Slow Ventures宣布加入協會。

2020年12月1日，Libra協會更名為Diem協會，這是從Libra到Diem品牌重塑的一部分。

各方反應

該項目受到了各國中央銀行的批評和反對，其使用加密貨幣和區塊鏈技術的實施方式也遭到質疑。

歐盟的監管反應

在Libra發布公告後幾分鐘內，法國財政部長布魯諾·勒梅爾（Bruno Le Maire）便做出了首次監管回應。他在接受法國電台Europe 1採訪時表示，Libra不能被允許成為一種主權貨幣，並且需要強有力的消費者保護措施。

隨後，勒梅爾在法國議會中警告了他對Libra的擔憂，包括隱私問題、洗錢和資助恐怖主義。他呼籲七國集團（G7）的中央銀行行長們就Facebook的計劃準備一份報告。

英國央行行長馬克·卡尼（Mark Carney）表示，需要對貨幣轉移的新技術保持「開放的態度」，但「任何在這個領域有效的東西都會立即具有系統性，並必須符合最高的監管標準。」

德國歐洲議會議員馬庫斯·費爾伯（Markus Ferber）警告稱，Facebook可能會成為一家影子銀行。他的同事歐洲議會議員斯特凡·伯傑（Stefan Berger）認為Libra的潛在權力對歐元區的經濟穩定和民主構成了威脅：Libra可能使Facebook成為其中央銀行。伯傑主張開發一種歐洲穩定幣，以便能夠提供一種對Facebook貨幣的安全替代方案。他還負責撰寫歐洲《加密資產市場》（MiCA）報告，該報告將作為加密資產監管框架的基礎。

2019年9月13日，勒梅爾表示，法國將不允許Libra在歐盟內發展，因為它可能會威脅國家的貨幣主權。他還提到市場主導地位的潛在濫用和系統性金融風險是禁止穩定幣在歐盟內運營的原因。

根據路透社的報導，德國財政部長奧拉夫·肖爾茨（Olaf Scholz）在一次七國集團財長視頻會議後表示，在尚未充分解決監管風險的情況下，德國和歐洲不能接受Diem貨幣進入市場。肖爾茨還表示，他不支持私營部門的數字貨幣，並認為他的言論可能對Diem和摩根大通幣（JPMorgan Coin）不利。

負責「以人為本的經濟」的歐盟委員會執行副主席瓦爾迪斯·東布羅夫斯基斯（Valdis Dombrovskis）在2020年數字金融宣傳閉幕會議上表示，歐盟正在準備一項新的加密貨幣制度，可能包括對像Libra這樣的「全球穩定幣」項目的更嚴格要求。此外，他在演講中提到，全球範圍內運作的穩定幣可能「帶來新的擔憂」——它們可能會擾亂金融和貨幣穩定。

美國的監管反應

美國的監管機構和政界人士在2019年中期Libra宣布後數小時內便表達了擔憂。美國眾議院金融服務委員會主席馬克辛·沃特斯（Maxine Waters）要求Facebook暫停Libra的開發和推出，理由是該公司最近發生的一系列醜聞以及「當前加密貨幣市場缺乏明確的監管框架」。美國眾議院金融服務委員會的民主黨議員致信Facebook，要求其停止開發Libra，指出對隱私、國家安全、交易和貨幣政策的擔憂。

美聯儲主席傑羅姆·鮑威爾（Jerome Powell）於2019年7月10日在國會作證時表示，美聯儲對Libra如何應對「洗錢、消費者保護和金融穩定」存在「嚴重擔憂」。

美國總統唐納·川普（Donald Trump）於2019年7月12日在推特上表示，「如果Facebook和其他公司想成為一家銀行，他們必須申請新的銀行執照，並遵守所有銀行監管規定。」

美國監管機構聯繫了Visa、PayPal、Mastercard和Stripe，要求他們提供一份完整的概述，說明Libra如何融入他們的反洗錢合規計劃。

由於多個參與者在2019年下半年退出了項目，Libra協會開始通過開發「Libra 2.0」藍圖來解決美國監管機構的擔憂。

據CNBC報導，2021年Diem撤回了其在瑞士的支付牌照申請，打算將業務活動轉移到美國。Diem宣布其運營總部將從日內瓦遷至華盛頓，計劃在美國建立其支付系統。

其他國家

大衛·馬庫斯（David Marcus）曾告訴美國參議院，瑞士聯邦數據保護和信息委員會將監督Libra的隱私問題，但該委員會表示完全沒有收到來自Facebook的任何聯繫。

日本政府開始對Libra進行調查並分析其對日本貨幣政策和金融監管的影響。2019年7月，日本官員成立了一個由日本央行、財政部和金融服務局組成的工作委員會，協調政策以應對Libra對監管、貨幣政策、稅收和支付結算的影響。該工作組計劃在2019年8月24日至26日於法國舉行的七國集團會議之前採取應對措施。

國際數據保護監管機構發表聲明，要求Facebook保護用戶的個人數據，並詳細說明Libra計劃如何處理個人數據，考慮到「Facebook在以往處理用戶信息方面未能滿足監管機構或其用戶期望的情況」。

金融觀察組織（Finance Watch）將Libra描述為對公共貨幣主權的「巨大威脅」，並總結認為「Libra對其用戶、我們的金融系統穩定性以及最重要的民主來說，都是一個糟糕的主意」。

2019年9月16日，包括摩根大通和Facebook在內的Libra聯盟成員的官員在瑞士巴塞爾與包括美聯儲和英格蘭銀行在內的26家中央銀行的官員會面。此次會議由歐洲央行董事會成員、Libra的公開批評者伯努瓦·科雷（Benoît Cœuré）主持。

隱私問題

業內觀察人士曾猜測Libra是否能夠為其用戶提供有意義的隱私保護。Facebook的計劃是讓其子公司Novi Financial為Facebook用戶管理Libra，而Facebook高管表示，Novi不會在未獲得授權的情況下與Facebook共享帳戶持有人的購買信息。然而，系統還計劃包含一個朋友查找功能，使用此功能將視為允許Novi將帳戶持有人的交易歷史與其Facebook帳戶關聯。

2019年8月，據CNBC報導，包括民主黨聯邦貿易委員會（FTC）委員Rohit Chopra、英國信息專員Elizabeth Denham、歐盟數據保護監督員Giovanni Buttarelli以及來自澳大利亞、加拿大、阿爾巴尼亞和布吉納法索的其他高級監管官員在一份聯合聲明中對Facebook提出的數字貨幣項目Libra（Diem）表示懷疑。CNBC稱，Facebook確認世界各國政府和監管機構正在審查Libra。

總體來說，消費者權益倡導者和公共利益團體因隱私問題反對Diem，並拒絕將金融服務與大規模監控掛鉤。

反壟斷問題

學者們指出，Diem存在若干反壟斷風險，主要包括：協會成員之間可能存在合謀的風險、Diem與Novi之間可能存在捆綁的風險，以及如果Novi被要求在Facebook環境中使用Diem，可能會形成排他性協議的風險。

假冒Libra網站

Facebook試圖清理平台上的虛假信息和假冒的Libra網站。據《華盛頓郵報》報導，Facebook和Instagram上幾乎有十幾個假冒帳戶、頁面和小組自稱為Libra數字貨幣的合法中心，在某些情況下試圖出售尚未開放的折扣Libra。許多這些偽造頁面使用了Facebook的標誌、Facebook CEO馬克·扎克伯格的照片以及Libra的官方營銷資料。假冒頁面和小組的增長加劇了Facebook與全球監管機構之間的衝突。

法律問題

Diem協會（前身為Libra協會）面臨法律挑戰，因為數字貨幣的名稱和標誌在不同地區已經被使用。

Finco Services Inc. 向紐約南區法院提起訴訟，控告Facebook、Novi Financial、Jlv LLC和Character SF LLC侵犯商標，理由是後者使用了與Finco Services Inc.運營的初創銀行相似的標誌。原告請求法院對被告進行臨時和永久性禁令救濟，並要求經濟賠償。此案件的和解會議定於2020年3月26日在美國法院舉行，但各方不同意在治安法官面前進行審理，要求由陪審團進行審判。

在歐洲，Libra協會向歐盟知識產權局申請註冊「LIBRA」作為文字商標。該申請已收到來自四家歐洲公司的五個反對註冊的申請，主要基於與其先前商標的混淆可能性。這些反對公司包括Lyra Network、Libra Internet Bank、Libri GmbH和Advanced New Technologies Co., Ltd.。如果沒有在冷靜期內達成和解，2020年4月各方將進入對抗性反對程序。

實施

區塊鏈共識

Diem不會依賴加密貨幣挖礦。只有Diem協會的成員才能通過許可區塊鏈處理交易。

Diem希望在五年內開始過渡到一個無需許可的權益證明（Proof-of-Stake）系統；儘管他們自己的材料承認，目前並不存在「能夠提供支持數十億人和全球交易所需的規模、穩定性和安全性的解決方案，尤其是在一個無需許可的網絡中」。

軟體

Diem的原始碼是用Rust編寫的，並且在GitHub上作為開源項目發布，遵循Apache許可證。

2019年6月，彭博新聞的專欄作家Elaine Ou嘗試編譯和運行公開發布的Libra代碼。當時，該軟體幾乎只是允許將虛擬貨幣放入錢包；白皮書中提到的幾乎所有功能都未實現，包括「尚未發明的重大架構特性」。Ou對Facebook「發布如此狀態的軟體」感到驚訝。

數字錢包

2019年6月，Facebook宣布計劃在2020年發布名為Calibra的數字錢包，作為獨立應用程式，並將其集成到Messenger和WhatsApp中。2020年5月，Calibra更名為Novi。截至2021年2月，Novi和Diem尚未發布，也沒有設定發布日期。

Move

Move是Diem區塊鏈提議的智能合約和自定義交易語言。它計劃是一種靜態類型的程式語言，編譯成字節碼。

Move語言的語法從未發布。以下是Move白皮書中展示的語言示例中間表示：

public main(payee: address, amount: u64) {
    let coin: 0x0.Currency.Coin = 0x0.Currency.withdraw_from_sender(copy(amount));
    0x0.Currency.deposit(copy(payee), move(coin));
}